قال جيف كلارك، نائب رئيس مجلس الإدارة والمدير التنفيذي للعمليات في شركة Dell: “لا أعتقد أنه من المناسب اليوم تطبيق الأسواق التاريخية أو الأفكار التاريخية حول السوق وكيف سيعمل.”
حطمت شركة Dell Technologies توقعات إيرادات الخوادم المُحسّنة للذكاء الاصطناعي في وول ستريت يوم الخميس، مما رفع توقعاتها المالية للعام 2027 بأكمله لهذا القطاع بمقدار 10 مليارات دولار إلى 60 مليار دولار.
ساعدت الزيادة المقدرة بـ 2.4 ضعفًا في إيرادات الخوادم المحسّنة للذكاء الاصطناعي للسنة المالية على دفع أسهم Dell للارتفاع بنسبة 39 بالمائة إلى 439.80 دولارًا في التداول بعد ساعات العمل. وهذا يعني أن القيمة السوقية لشركة Dell قد زادت بمقدار 80 مليار دولار إلى حوالي 290 مليار دولار.
وحققت شركة Dell 24.4 مليار دولار أمريكي من إيرادات الخوادم المُحسّنة للذكاء الاصطناعي في الربع المالي الأول المنتهي في 1 مايو، مما أدى إلى زيادة 16.1 مليار دولار أمريكي من إيرادات خوادم الذكاء الاصطناعي، بزيادة 757 بالمائة عن الفترة نفسها من العام الماضي. خرجت شركة Dell من هذا الربع بمبلغ ضخم قدره 51.3 مليار دولار من الأعمال المتراكمة في مجال الذكاء الاصطناعي.
ومع استمرار الزخم في مبيعات البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، رفعت شركة Dell هدف إيراداتها للعام المالي 2027 إلى 27 مليار دولار وأرباحها للعام المالي 2027 إلى 5 دولارات للسهم الواحد.
وقال جيف كلارك، نائب رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي للعمليات في شركة Dell: “يشير خط الإنتاج الخاص بنا إلى أن الطلب لا يتباطأ، ولكنه ينمو بسرعة ويتجاوز العرض بشكل ملحوظ حيث يعطي العملاء الأولوية لتأمين البنية التحتية الأساسية عبر الذكاء الاصطناعي وأجهزة الكمبيوتر التقليدية ووحدات التخزين وأجهزة الكمبيوتر الشخصية”.
وقال كلارك إن المعايير “التاريخية” لا تنطبق على بيئة الطلب الحالية على الذكاء الاصطناعي، والتي تشمل نقص العرض والعملاء الذين يتطلعون إلى ترقية البنية التحتية القديمة والطلب الجديد بما في ذلك نمو سوق الذكاء الاصطناعي.
وقال كلارك: “لا أعتقد أنه من المناسب اليوم تطبيق الأسواق التاريخية أو الأفكار التاريخية حول السوق وكيف ستعمل”. “إننا نجد استخدامات جديدة (للحوسبة مع ظهور الذكاء الاصطناعي الوكيل)… يا لها من قيمة إضافة الذكاء إلى كل سير عمل، وكل قرار، وكل منتج، وكل تفاعل مع العملاء. أود أن أزعم أن القيمة هائلة!”
وقال كلارك إن “الطلب الجديد” في الواقع يحركه الذكاء الاصطناعي. وقال: “هناك سحب للذكاء الاصطناعي”. “خمن ذلك. يقود Agent AI سوقًا جديدًا للخوادم التقليدية التي لم نشهدها من قبل!”
في الواقع، ارتفعت مبيعات الخوادم التقليدية لشركة Dell بنسبة 92 بالمائة خلال هذا الربع. وقال كلارك إن الخوادم التقليدية تتولى بشكل متزايد أعباء عمل الذكاء الاصطناعي.
وقال: “إن أعباء عمل الذكاء الاصطناعي التي نشهدها مع خوادم كثيفة للغاية تشق طريقها إلى السحابة الجديدة، وبعض مستخدمي المؤسسات الأكثر تقدمًا وشركات أشباه الموصلات والتكنولوجيا الكبرى يستخدمونها بالفعل لتشغيل بعض أعباء العمل الاستدلالية وأعباء العمل الوكيل في بيئاتهم”.
وقال كلارك إن سوق الذكاء الاصطناعي الوكيل اكتسب زخماً منذ أن قدمت شركة Dell توقعاتها المالية في اجتماع محللي الأوراق المالية في أكتوبر الماضي. وقال: “ما حدث في الوكيل منذ (الإطار) الزمني لشهر أكتوبر هو تغيير لقواعد اللعبة”. “ما تراه هو توسع في TAM (إجمالي السوق القابل للعنونة) إلى فئات جديدة.”
وقال كلارك إن ثورة الوكلاء هي “سوق جديد تمامًا يتم دفعه من خلال وضع الذكاء في كل وظيفة وفي كل جزء من العالم اليوم، وقد بدأنا للتو”.
وقال كلارك إن شركة Dell تحصل على حصة في جميع قطاعاتها، بما في ذلك خوادم الذكاء الاصطناعي والخوادم التقليدية ووحدات التخزين وأجهزة الكمبيوتر. قال كلارك: “نحن نفوز”.
وقال: “خلال هذا الوقت من انقطاع الإمدادات والتقلبات الشديدة في السوق، يأتي العملاء إلى شركة Dell بحثًا عن راحة البال”.
وقال كلارك إن “خط الأنابيب التطلعي” لمنتجات Dell لم يكن أكثر صحة من أي وقت مضى. وقال “إنهم في الواقع ينموون بمعدل أعلى من المعدلات التاريخية، مما يمنحنا الثقة لزيادة الإيرادات بمقدار 27 مليار دولار لهذا العام”.
قال سي آر هوديشيل، الرئيس التنفيذي لشركة Myriad360 التي يقع مقرها في ولاية أوهايو، إن خط أنابيب مبيعات Advizex-Myriad360 Dell المدمج قد تضاعف خلال العام وسط نقص الذاكرة وأزمة سلسلة التوريد.
وقال Howdyshell إنه يتوقع أن تنمو مبيعات Advisex-Myriad360 Dell مجتمعة بأكثر من 50 بالمائة هذا العام. وقال: “إننا نشهد جذبًا كبيرًا لخادم Dell AI Server بين عملاء المؤسسات”.
ينسب Howdyshell الفضل إلى نائب الرئيس الأول لمبيعات قنوات أمريكا الشمالية بشركة Dell، جريج إمبولوس، الذي يتمتع بخبرة 29 عامًا في مبيعات قنوات Dell-EMC، في نهضة قناة Dell في أمريكا الشمالية بدعم من فريق Dell التنفيذي، بما في ذلك رئيس مبيعات Dell العالمية بيت تريزينو.
وقال هوديشيل: “نحن نعمل على بعض الصفقات المهمة التي ربما كان العملاء قد انسحبوا منها في السنوات السابقة ولكن شركة Dell تقف خلفنا”. “لم يكن التزام Dell بالقناة أقوى من أي وقت مضى. وما فعله جريج أمبولوس في Dell لدعم القناة لم يسبق له مثيل. وسيؤدي إلى تحقيق عوائد كبيرة لكل من Dell والقناة في بيئة العرض والطلب الحالية.”
قال Howdyshell إن Advisex-Myriad360 تستفيد من موقعها المتميز في مجال التيتانيوم مع Dell وسط أزمة سلسلة التوريد الحالية.
وقال Hoddyshell: “تدعم Dell قناة التسويق وإمدادات الخوادم باستخدام الذكاء الاصطناعي في وقت تعاني فيه شركات تصنيع المعدات الأصلية الأخرى من نقص العرض”. “لقد التزمت شركة Dell بالعمل بشكل وثيق مع الشركاء في خوادم الذكاء الاصطناعي للمؤسسات. وقد أحدث هذا فرقًا كبيرًا.”
بشكل عام، أعلنت شركة Dell عن أرباح مخففة قياسية للسهم الواحد غير متوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً بلغت 4.86 دولار، بزيادة 214 بالمائة عن الفترة نفسها من العام الماضي، ومبيعات بلغت 43.8 مليار دولار، بزيادة 88 بالمائة عن الفترة نفسها من العام الماضي.
كانت أرباح Dell للسهم الواحد أعلى بنسبة 60 بالمائة من تقديرات إجماع Zacks للاستثمار البالغة 3.04 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد، في حين كانت مبيعات Dell في هذا الربع أعلى بنسبة 23 بالمائة من إجماع إيرادات Zacks البالغ 35.46 مليار دولار.
وقال كلارك: “كان الطلب في جميع مجالات الأعمال والمناطق الجغرافية أقوى مما توقعنا، وكان العملاء يتحركون بشكل حاسم لضمان العرض عبر مجموعة واسعة من احتياجات تكنولوجيا المعلومات”.
وبالنظر إلى النصف الثاني من العام، قال كلارك إن شركة Dell لا تزال مقيدة بالعرض، مما أدى إلى محادثات “طويلة الأجل” لعدة سنوات مع العملاء قبل ثلاث وأربع وخمس سنوات حول كيفية “تأمين الإمدادات لتحقيق نموهم وتحديث بنيتهم التحتية”.
وقال “إنها حقا إمكانية الوصول إلى الإمدادات لأنني بصراحة لا أستطيع أن أخبرهم بالسعر الذي سيكون عليه”. “لكننا نعمل على ترتيبات واتفاقيات مع كبار العملاء لضمان حصولهم على ما يحتاجون إليه لتنمية أعمالهم.”
وقال كلارك إن خط أنابيب مبيعات Dell يشير إلى أن قيود العرض ستستمر، مما يكسر “المعايير التاريخية لبناء خطوط الأنابيب ربعًا تلو الآخر”.
على سبيل المثال، قال كلارك إن خط الأنابيب للخوادم التقليدية نما في الربع الأول وعلى مدى عدة أرباع.
وقال “هذا يظهر أن المزيد من العملاء يريدون الوصول إلى التكنولوجيا”. “إننا نشهد زيادات في الميزانيات. ونشهد تغييرات في الميزانيات… الطلب الذي نراه لا يزال قوياً وسيتعين علينا نحن وسلسلة التوريد العثور على المزيد من قطع الغيار للشركات وعملائنا لتلبية هذا الطلب.”
