قال جيم كريمر من CNBC إن المستثمرين بحاجة إلى أن يصبحوا أكثر انتقائية بشأن ارتفاع أشباه الموصلات.
العقولأكملت شركة صناعة الرقائق التي تركز على أعباء عمل الذكاء الاصطناعي أكبر طرح عام أولي لها هذا العام يوم الخميس. تم تسعير الأسهم عند 185 دولارًا ليلة الأربعاء، لكنها افتتحت عند حوالي 350 دولارًا، مما يقدر قيمة الشركة لفترة وجيزة بحوالي 107 مليارات دولار. وأنهى اليوم عند 311 دولارًا للسهم الواحد، وهو ما يعادل قيمة سوقية تبلغ حوالي 95 مليار دولار.
“هناك كلمة تصف ذلك: هذه الكلمة هي خيال”، قال مضيف برنامج “Mad Money”، في إشارة إلى أول ظهور لـ Cerebras. “حدث اليوم في عام 1999.”
بالنسبة لكرامر، عكست هذه الخطوة اندفاعًا أوسع نطاقًا نحو أي شيء مرتبط بالذكاء الاصطناعي – وهو الاتجاه الذي لا يزال يدعمه بقوة، ولكنه يعتقد الآن أنه يتطلب قدرًا أكبر من الانضباط من جانب المستثمرين.
وقال: “لقد كنت أؤيد ارتفاع أشباه الموصلات هذا طوال الوقت”. “الثورة الصناعية الرابعة التي يروج لها الرئيس التنفيذي لشركة Nvidia، جنسن هوانغ، هي الخطاف والخط والغطاس.”
وأشار إلى سيسكو كاسم يشعر بالارتياح لامتلاكه بعد أن أعلنت الشركة عما أسماه “الأداء الاستثنائي”، بما في ذلك تسريع المبيعات والأرباح المرتبطة بالإنفاق على البنية التحتية للذكاء الاصطناعي. تقوم شركة Cisco بتصنيع شرائح الشبكات المستخدمة لإرسال البيانات بين مراكز البيانات.
قال كريمر: “هذه المرة، استحقت شركة Cisco الفوز”. “ارتفاع اليوم بنسبة 13% كان مبررًا تمامًا وأكثر من ذلك.”
كما أبرز كريمر نفيديابحجة أن الأسهم لا تزال ذات قيمة جذابة على الرغم من مكاسبها الهائلة.
وقال: “هناك فرصة جيدة، بناءً على تقديرات الأرباح المستقبلية، أن تصبح أسهم Nvidia الآن أرخص من متوسط أسهم S&P 500”. “هذا سخيف.”
وأضاف أن أسماء الذاكرة والتخزين مثل ميكرون, سانديسك و ويسترن ديجيتال وستظل أيضًا مخزونات معقولة لامتلاكها طالما استمر نقص العرض وظل الطلب على حوسبة الذكاء الاصطناعي قويًا.
وقال: “لا أهتم بالمخزونات التي ترتفع بشكل كبير بسبب النقص”.
النتيجة النهائية؟ وقال كريمر إنه لا ينبغي للمستثمرين التخلي عن أسهم الرقائق، ولكن يجب أن يكونوا أكثر حكمة بشأن الأسماء التي يجب شراؤها مع تزايد الإثارة حول الذكاء الاصطناعي.
وقال: “من فضلكم، من فضلكم التزموا بالانضباط”. “افهم ما تفعله هذه الشركات ولماذا لا تستحق ذلك.”
