تم إرسال المديرين التنفيذيين للبنوك في عطلة نهاية الأسبوع بعد أن أعلن الرئيس دونالد ترامب في وقت متأخر من يوم الجمعة أن شركات بطاقات الائتمان الأمريكية ستخضع لحد أقصى بنسبة 10٪ على أسعار الفائدة التي يمكنها فرضها على العملاء.
وقد تم إرسال أسهم البنوك الكبرى مع هذه الخطوة مجموعة المدينة, جي بي مورغان تشيس, ويلز فارجو و بنك أوف أمريكا وانخفض يوم الاثنين ما بين 1٪ و 3٪. الشركات المرتبطة بشكل وثيق بصناعة البطاقات، على سبيل المثال فيزا, ماستر كارد و أمريكان إكسبريساقرأ أيضا. كابيتال وانوقد انخفض دفتر قروضه الذي يعتمد معظمه على بطاقات الائتمان بنحو 7%.
اقترح ترامب وضع حد أقصى لأسعار الفائدة لمدة عام واحد اعتبارًا من 20 يناير. وفي حين أنه من غير الواضح بالضبط كيف سيتم تنفيذه، فإن الرسالة الموجهة إلى الصناعة واضحة: ستكون للخطة عواقب غير مقصودة على المستهلكين والاقتصاد الأمريكي.
وتقول البنوك والمحللون إن هذه الخطوة ستجعل أجزاء كبيرة من صناعة بطاقات الائتمان غير مربحة، خاصة تلك المرتبطة بالعملاء الذين لديهم ملفات ائتمان أقل من مثالية. يبلغ متوسط سعر بطاقة الائتمان الوطنية اعتبارًا من هذا الشهر 19.7%، وفقًا لصحيفة A Weekly. استطلاع من Bankrate.com، في حين أن المقترضين من الرهن العقاري والبطاقات الخاصة بالمتجر لديهم معدلات أعلى.
بدلاً من تقديم منتجات الخسارة للمستهلكين، ستتوقف الصناعة ببساطة عن إتاحة الوصول إلى العملاء الذين لديهم ائتمان عالي المخاطر، إلى جانب عدد من التغييرات حول برامج البطاقات، بما في ذلك إعادة المكافآت، كما يقول المطلعون. ويقولون إن المستهلكين إما سينفقون أقل أو سيعتمدون على أشكال أخرى من الديون غير المضمونة، والتي يحمل الكثير منها أسعار فائدة أعلى من بطاقات الائتمان.
قال شخص مطلع على عمليات أحد البنوك الكبيرة، طلب عدم الكشف عن هويته للتحدث بصراحة: “لا يمكننا تقديم منتجات بخسارة؛ لا يوجد سيناريو حيث نرفع محفظتنا بالكامل إلى 10٪”. “ليس من المبالغة الإشارة إلى أنها ستدمر الاقتصاد بسرعة كبيرة.”
يمكن أن يزداد الضغط على الاقتصاد منخفض التكلفة بالنسبة لشركات الطيران وتجار التجزئة والمطاعم، التي سيتعين عليها تعويض إيرادات البطاقات المفقودة من خلال “الزيادات المحتملة في الأسعار” على خدماتها، حسبما قال محللو KBW بقيادة سانجاي سكراني وكريس ماكجراتي في مذكرة بحثية بتاريخ 11 يناير.
وأصدرت المجموعات التجارية الصناعية بيانًا مشتركًا في وقت متأخر من يوم الجمعة لطرح قضيتها.
وقالت المجموعات التجارية: “تشير الأدلة إلى أن تحديد سقف لسعر الفائدة بنسبة 10% من شأنه أن يقلل من توافر الائتمان ويكون مدمرًا لملايين الأسر الأمريكية وأصحاب الأعمال الصغيرة الذين يعتمدون على بطاقات الائتمان الخاصة بهم ويقدرونها، وهو اقتراح يسعى إلى مساعدة المستهلكين”.
(من اليسار إلى اليمين) الرئيس التنفيذي والرئيس لشركة Wells Fargo تشارلز شارف، ورئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لبنك أوف أمريكا توماس موينيهان، ورئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لشركة JPMorgan Chase جيمي ديمون، والرئيس التنفيذي لسيتي جروب جين فريزر، والرئيس التنفيذي لشركة ستيت ستريت رونالد أوهانلي، والرئيس التنفيذي لبنك نيويورك ميلون روبن سولمان، والرئيس التنفيذي ديفيد سولمان والرئيس التنفيذي لشركة جولدن سونمان. يدلي جيمس جورمان بشهادته خلال جلسة استماع للجنة الشؤون المصرفية والإسكان والشؤون الحضرية بمجلس الشيوخ في وول ستريت في الكابيتول هيل في 6 ديسمبر 2023 في واشنطن العاصمة.
شاول لوب أ ف ب | صور جيتي
“فتح العطاء؟”
وهذه ليست المرة الأولى التي تواجه فيها الصناعة ضوابط محتملة على الأسعار. في العام الماضي، قدم السيناتور جوش هاولي من ولاية ميسوري والسناتور بيرني ساندرز من ولاية فيرمونت مشروع قانون من شأنه أن يضع حدًا أقصى لمعدل الفائدة السنوية للبطاقة عند 10٪ لمدة خمس سنوات.
وفي حين أن مشروع القانون هذا متوقف في الكونجرس، فقد وجدت دراسة صدرت يوم الاثنين حول التأثير المحتمل لتحالف المدفوعات الإلكترونية أن وضع حد أقصى بنسبة 10٪ على أسعار الفائدة سيعني أن مصدري البطاقات سيغلقون حسابات حوالي 90٪ من المستخدمين الحاليين، أو 175 مليون أمريكي. تدعي الدراسة أن معظم الحسابات ذات درجات الائتمان أقل من 740 سيتم إغلاقها.
ومما يزيد الأمور تعقيدًا أنه من غير الواضح للمصرفيين كيف سينتهي سقف سعر الفائدة الذي أقره ترامب.
وقال إن النهج الأكثر وضوحا من خلال التشريع في الكونجرس غير ممكن مع تاريخ البدء المقترح في 20 يناير توبين ماركوسرئيس قسم السياسة الأمريكية في مؤسسة وولف للأبحاث.
هناك طرق تنفيذ أخرى ممكنة أيضًا من خلال الجهات التنظيمية المصرفية، بما في ذلك مكتب الحماية المالية للمستهلك. لكن إدارة ترامب حاولت مرارا وتكرارا إغلاق تلك الوكالة، ونجحت الصناعة في هزيمة قواعد CFPB في المحكمة الفيدرالية.
وقال ماركوس: “لست على علم بأي سلطة يمكن أن يستخدموها من جانب واحد للقيام بذلك بأي طريقة شاملة”. “بقدر ما أستطيع أن أقول، فإن منحهم حتى 20 يناير هو محاولة لممارسة الضغط ومطالبتهم بالتطوع”.
في حين أن العملية الدقيقة التي قد يستخدمها ترامب لتنفيذ سقف سعر الفائدة غير واضحة، فإن مصدري البطاقات يواجهون الآن خطر انخفاض الأسعار في تسوية يتم التفاوض عليها مع الحكومة، حسبما قال ماكجراتي من KBW في مقابلة.
“هل 10% هو عرض افتتاحي؟” وقال: “هناك طريق طويل بين 10% وما تتقاضاه الشركات اليوم”.
كان لدى الأمريكيين 1.23 تريليون دولار من ديون بطاقات الائتمان في الربع الثالث من العام الماضي، وفقًا لبيانات بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك. زاد الرصيد حيث أنفق العديد من الأمريكيين المدخرات التي جمعوها خلال جائحة فيروس كورونا العالمي.
تصحيح: تم تحديث هذه القصة لتصحيح كتابة الحرف الأول الكبير.
